41.【答案】A

　　【解析】證券公司應(yīng)當自專用證券賬戶開立之日起3個交易日內(nèi)，將專用證券賬戶報證券交易所備案。未報備前，不得使用該賬戶進行交易。

　　42.【答案】B

　　【解析】證券公司、資產(chǎn)托管機構(gòu)應(yīng)當為集合資產(chǎn)管理計劃單獨開立證券賬戶和資金賬戶。資金賬戶名稱應(yīng)當是“集合資產(chǎn)管理計劃名稱”;證券賬戶名稱應(yīng)當是“證券公司名稱―資產(chǎn)托管機構(gòu)名稱―集合資產(chǎn)管理計劃名稱”。

　　43.【答案】B

　　【解析】集合資產(chǎn)管理計劃開始投資運作后，應(yīng)通過會籍辦理系統(tǒng)，在每月前5個工作日內(nèi)，向上海證券交易所提供上月資產(chǎn)凈值(包括上月中每個工作日的資產(chǎn)凈值);在會計年度結(jié)束后4個月內(nèi)，向上海證券交易所報送集合資產(chǎn)管理計劃單項審計意見。

　　44.【答案】C

　　【解析】合規(guī)風(fēng)險主要是指證券公司在資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中違反法律、行政法規(guī)和監(jiān)管部門規(guī)章及規(guī)范性文件、行業(yè)規(guī)范和自律規(guī)則等行為，可能使證券公司受到法律制裁、被采取監(jiān)管措施、遭受財產(chǎn)損失或聲譽損失的風(fēng)險。C項是導(dǎo)致合規(guī)風(fēng)險的原因，而非合規(guī)風(fēng)險。

　　45.【答案】B

　　【解析】B項信用交易資金交收賬戶，用于客戶融資融券交易的資金結(jié)算;而信用交易證券交收賬戶，用于客戶融資融券交易的證券結(jié)算。

　　46.【答案】B

　　【解析】融資融券交易的一般規(guī)則之一：融資買入、融券賣出的申報數(shù)量應(yīng)當為100股(份)或其整數(shù)倍。

　　47.【答案】B

　　【解析】對于市場風(fēng)險的控制，單只標的證券的融券余量達到該證券上市可流通量的25%時，交易所可以在次一交易日暫停其融券賣出，并向市場公布。當該標的證券的融券余量降低至20%以下時，交易所可以在次一交易日恢復(fù)其融券賣出，并向市場公布。

　　48.【答案】D

　　【解析】融資融券業(yè)務(wù)的決策與授權(quán)體系原則上按照“董事會——業(yè)務(wù)決策機構(gòu)——業(yè)務(wù)執(zhí)行部門——分支機構(gòu)”的架構(gòu)設(shè)立和運行，其職責分別為：①董事會負責制定融資融券業(yè)務(wù)的基本管理制度;②業(yè)務(wù)決策機構(gòu)負責制定融資融券業(yè)務(wù)操作流程;③業(yè)務(wù)執(zhí)行部門負責融資融券業(yè)務(wù)的具體管理和運作;④分支機構(gòu)具體負責客戶征信、簽約、開戶、保證金收取和交易執(zhí)行等業(yè)務(wù)操作。

　　49.【答案】C

　　【解析】1手債券的面值為1000元，因此交易數(shù)量為100000/1000=100(手)。

　　50.【答案】D

　　【解析】標準券是由不同債券品種按相應(yīng)折算率折算形成的回購融資額度。2008年，上海證券交易所規(guī)定國債、企業(yè)債、公司債等可參與回購的債券均可折成標準券，并可合并計算，不再區(qū)分國債回購和企業(yè)債回購;深圳證券交易所仍維持原狀，規(guī)定國債、企業(yè)債折成的標準券不能合并計算，因此需要區(qū)分國債回購和企業(yè)債回購。

　　51.【答案】C

　　【解析】機構(gòu)投資者進行買斷式回購交易必須擁有足額的資金或相應(yīng)的國債，每一機構(gòu)投資者持有的單一券種買斷式回購未到期數(shù)量累計不得超過該券種發(fā)行量的20%;累計達到20%的投資者，在相應(yīng)倉位減少前不得繼續(xù)進行該券種的買斷式回購業(yè)務(wù)。

　　52.【答案】B

　　【解析】全國銀行問同業(yè)拆借中心開辦了國債、政策性金融債等債券的回購業(yè)務(wù)，參與主體是銀行間市場會員，主要是商業(yè)銀行、保險公司、財務(wù)公司、證券投資基金等金融機構(gòu)。

　　53.【答案】B

　　【解析】在債券質(zhì)押式回購交易中，融資方是指在債券回購交易中融入資金、出質(zhì)債券的一方;融券方是指在債券回購交易中融出資金、享有債券質(zhì)權(quán)的一方。

　　54.【答案】D

　　【解析】A項進行買斷式回購，交割時應(yīng)有足額的債券和資金;B項買斷式回購的回購債券期限由交易雙方確定;C項買斷式回購期間，交易雙方不得換券。

　　55.【答案】A

　　【解析】中國結(jié)算上海分公司于R+1日14：O0進行買斷式回購到期購回資金交收，在剔除融資方結(jié)算參與人已做不履約申報的交易后，按買斷式回購的成交順序自前往后逐筆檢查其專用資金交收賬戶中是否有足額資金。若足額則完成該筆資金交收;若該資金交收賬戶中當前可用于交收的余額小于某筆交易的金額，則判定該筆交易為融資方違約，不進行該筆交易的資金交收。

　　56.【答案】B

　　【解析】因為回購可融人資金的額度取決于客戶持有的標準券庫存數(shù)量，而與其持有現(xiàn)券當時的市值無關(guān)，因此，該客戶回購可融入資金量為1000×1.27×10000=1270(萬元)。

　　57.【答案】C

　　【解析】R003表示債券的3天回購，因此到期日資金清算結(jié)果為：到期日資金清算額=首次資金清算額×(1+回購利率×回購期限÷360)=4000×(1+9%×3÷360)=4003(萬元)。

　　58.【答案】B

　　【解析】清算是對應(yīng)收、應(yīng)付證券及價款的計算，其結(jié)果是確定應(yīng)收、應(yīng)付數(shù)量或金額，并不發(fā)生財產(chǎn)實際轉(zhuǎn)移;交收則是根據(jù)清算結(jié)果辦理證券和價款的收付，發(fā)生財產(chǎn)實際轉(zhuǎn)移(雖然有時不是實物形式)。

　　59.【答案】A

　　【解析】我國內(nèi)地市場目前存在兩種滾動交收周期，即T+1與T+3：前者適用于我國的A股、基金、債券、回購交易等;后者適用于B股(人民幣特種股票)。

　　60.【答案】A

　　【解析】目前，ETF認購資金凍結(jié)期間利息計算方法暫比照封閉式證券投資基金，即按企業(yè)活期存款利率和實際凍結(jié)天數(shù)計算認購資金凍結(jié)期間的利息，在銀行按季結(jié)息后劃付給基金管理人。