9.某公司在未來無限時期內(nèi)每年支付的股利為5元/股，必要收益率為10%，則采用零增長模型計算的該公司股票在期初的內(nèi)在價值為(　)。

　　A.10元

　　B.30元

　　C.50元

　　D.100元

　　10.上年年末某公司支付每股股息為2元，預(yù)計在未來該公司的股票按每年4%的速度增長，必要收益率為12%，則該公司股票的內(nèi)在價值為(　)。

　　A.16.37元

　　B.17.67元

　　C.25元

　　D.26元

　　11.如果某投資者以52.5元的價格購買某公司的股票，該公司在上年年末支付每股股息5元，預(yù)計在未來該公司的股票按每年5%的速度增長，則該投資者的預(yù)期收益率為(　)。

　　A.12%

　　B.13%

　　C.15%

　　D.17%

　　12.在決定優(yōu)先股的內(nèi)在價值時，(　)相當(dāng)有用。

　　A.可變增長模型

　　B.不變增長模型

　　C.二元增長模型

　　D.零增長模型

　　13.下列對股票市盈率的簡單估計方法中不屬于利用歷史數(shù)據(jù)進(jìn)行估計的方法是(　)。

　　A.算術(shù)平均數(shù)法或中間數(shù)法

　　B.市場預(yù)期回報率倒數(shù)法

　　C.趨勢調(diào)整法

　　D.回歸調(diào)整法

　　14.金融期貨的標(biāo)的物包括(　)。

　　A.股票

　　B.外匯

　　C.利率

　　D.以上都是

　　15.下列說法正確的是(　)。

　　A.從理論上說，實值期權(quán)的內(nèi)在價值為正，虛值期權(quán)的內(nèi)在價值為負(fù)，平價期權(quán)的內(nèi)在價值為零

　　B.對看跌期權(quán)而言，若市場價格高于協(xié)定價格，期權(quán)的買方執(zhí)行期權(quán)將有利可圖

　　C.對看漲期權(quán)而言，若市場價格低于協(xié)定價格，期權(quán)的買方執(zhí)行期權(quán)將有利可圖

　　D.實際上，期權(quán)的內(nèi)在價值可能大于零，可能等于零，也可能為負(fù)值

　　16.如果以EVt表示期權(quán)在t時點的內(nèi)在價值，x表示期權(quán)合約的協(xié)定價格，St表示該期權(quán)標(biāo)的物在t時點的市場價格，m表示期權(quán)合約的交易單位，當(dāng)x=9 980、St=10 000、m=10時，則每一看漲期權(quán)在t時點的內(nèi)在價值為(　)。

　　A.0

　　B.200

　　C.-200

　　D.20

　　17.下列對金融期權(quán)價格影響的因素，說法不正確的是(　)。

　　A.利率提高，期權(quán)標(biāo)的物的市場價格將下降，從而使看漲期權(quán)的內(nèi)在價值下降，看跌期權(quán)的內(nèi)在價值提高

　　B.在其他條件不變的情況下，期權(quán)期間越長，期權(quán)價格越高;反之，期權(quán)價格越低

　　C.在期權(quán)有效期內(nèi)標(biāo)的資產(chǎn)產(chǎn)生的收益將使看漲期權(quán)價格上升，使看跌期權(quán)價格下降

　　D.標(biāo)的物價格的波動性越大，期權(quán)價格越高;波動性越小，期權(quán)價格越低

　　2011年第三次證券從業(yè)資格考試報名時間及入口

　　2011年證券從業(yè)資格考試10天通關(guān)攻略

　　2011證券從業(yè)資格《投資分析》輔導(dǎo)講義匯總

　　2011證券從業(yè)資格《基礎(chǔ)知識》章節(jié)習(xí)題匯總