101.【答案】ACD

　　【解析】投資價值研究報告應(yīng)當(dāng)至少包括下列內(nèi)容：①發(fā)行人的行業(yè)分類、行業(yè)政策，發(fā)行人與主要競爭者的比較及其在行業(yè)中的地位;②發(fā)行人經(jīng)營狀況和發(fā)展前景分析;③發(fā)行人盈利能力和財務(wù)狀況分析;④發(fā)行人募集資金投資項目分析;⑤發(fā)行人與同行業(yè)可比上市公司的投資價值比較;⑥宏觀經(jīng)濟(jì)走勢、股票市場走勢以及其他對發(fā)行人投資價值有重要影響的因素。

　　102.【答案】ABCD

　　【解析】律師工作報告的必備內(nèi)容包括說明律師制作法律意見書的工作過程，包括(但不限于)與發(fā)行人相互溝通的情況.對發(fā)行人提供材料的查驗、走訪、談話記錄、現(xiàn)場勘查記錄、查閱文件的情況，以及工作時間等;發(fā)行人設(shè)立的合法性。

　　103.【答案】ABC

　　【解析】選項A、B、C均為主承銷商在定價前的工作，選項D說法不正確。

　　104.【答案】ABC

　　【解析】申購日后的第一天(T+1日)，由中國結(jié)算上海分公司將申購資金凍結(jié);申購日后的第二天(T+2日)，中國結(jié)算上海分公司配合上證所指定的具備資格的會計師事務(wù)所對申購資金進(jìn)行驗資，并由會計師事務(wù)所出具驗資報告，以實際到位資金作為有效申購;申購日后的第三天(T+3日)，搖號抽簽、中簽處理。

　　105.【答案】ACD

　　【解析】股東資料登記的具體操作方法因股票發(fā)行方式和股票配售辦法的不同而有所差異。

　　106.【答案】ABCD

　　【解析】選項所述均正確。

　　107.【答案】ABCD

　　【解析】保薦機(jī)構(gòu)不得推薦發(fā)行人證券發(fā)行上市的情形：保薦機(jī)構(gòu)及其大股東、實際控制人、重要關(guān)聯(lián)

　　方持有發(fā)行人的股份合計超過7%;發(fā)行人持有或者控制保薦機(jī)構(gòu)股份超過7%;保薦機(jī)構(gòu)的保薦代表人或者

　　董事、監(jiān)事、經(jīng)理、其他高級管理人員擁有的發(fā)行人權(quán)益、在發(fā)行人任職等可能影響公正履行保薦職責(zé)的情形;

　　保薦機(jī)構(gòu)及其大股東、實際控制人、重要關(guān)聯(lián)方為發(fā)行人提供擔(dān)�；蛉谫Y。

　　108.【答案】ABC

　　【解析】D項描述的是包銷方式。

　　109.【答案】ABCD

　　【解析】選項所述均正確。

　　110.【答案】ABCD

　　【解析】選項所述均正確。

　　111.【答案】ABCD

　　【解析】選項所述均正確。

　　112.【答案】ABCD

　　【解析】選項所述均正確。

　　113.【答案】ABC

　　【解析】發(fā)行公告是承銷商對公眾投資人作出的事實通知，不同于招股說明書。

　　114.【答案】ABCD

　　【解析】選項所述均正確。

　　115.【答案】ABCD

　　【解析】選項所述均正確。

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　　【解析】選項所述均正確。

　　117.【答案】AC

　　【解析】定價增發(fā)如有老股東配售，則應(yīng)強調(diào)代碼為“700×××”，配售簡稱為“×××配售”;新股東增發(fā)代碼為“730×××”，增發(fā)簡稱為“×××增發(fā)”。

　　118.【答案】ABCD

　　【解析】增發(fā)新股過程中的信息披露，一般包括：《招股意向書》、《網(wǎng)上、網(wǎng)下發(fā)行公告》、《網(wǎng)上或網(wǎng)下路演公告》、《發(fā)行提示性公告》、《網(wǎng)上、網(wǎng)下詢價公告》、《發(fā)行結(jié)果公告》以及《上市公告》等。

　　119.【答案】ACD

　　【解析】布菜克一斯科爾斯模型的假設(shè)前提主要有：①股票可被自由買進(jìn)或賣出;②期權(quán)是歐式期權(quán);③在期權(quán)到期日前，股票無股息支付;④存在一個固定的、無風(fēng)險的利率，投資者可以此利率無限制地借人或貸出;⑤不存在影響收益的任何外部因素，股票收益僅來自價格變動;⑥股票的價格變動成正態(tài)分布。

　　120.【答案】ABCD

　　【解析】選項所述均正確。